TEGEVUSARUANNE
Tegevjuhi ülevaade (lühendatud)
Meie tegevuse põhirõhk on elamu- ning ärikinnisvarapiirkondade arendamisel kõigis Baltikumi pealinnades – Tallinnas, Riias ja Vilniuses. Tänu enam kui 25 tegevusaastale ning mahukatele arendusprojektidele, on meil kujunenud tugev arusaam turust, millel tegutseme. Arendades terveid piirkondi, mõjutame nii kohalikku kogukonda kui looduskeskkonda, mistõttu näeme endil ka olulist vastutust.
Meie tegevuse ning projektide põhjalikkust ja mitmekülgsust peegeldab ka tegevusnäitajate stabiilne paranemine. 2019. aasta üheksa kuu müügitulu oli 37,3 miljonit eurot, mis on 77% võrra suurem möödunud aasta sama perioodi müügitulust. Kolmandas kvartalis kujunes müügituluks 14,8 miljonit eurot, kasvades võrreldes 2018. aasta sama perioodiga 147% võrra, 6,0 miljoni euroni. Seda tulemust mõjutas oluliselt aktiivne müügitegevus Vilniuses Šaltiniu Namai Attico viies uues kortermajas, aga samuti Tallinnas Kristina Majade arendusprojektis ning River Breeze Residence’s Riias. Kuna kinnisvara müügitulu kajastatakse peale notariaalsete müügilepingute allkirjastamist ning vara kliendile üleandmist, sõltub meie müügitulu elamukinnisvara valmimisest. Aktiivse müügitegevuse tulemusel kujunes 2019. aasta üheksa kuu ärikasumiks 6,9 miljonit eurot kasumit, võrreldes 4,8 miljoni euro suuruse kasumiga 2018. aasta samal perioodil. 2019. aasta kolmandas kvartalis oli ärikasumiks 1,8 miljonit eurot ja 2018. aastal 0,4 miljonit eurot. Positiivset äritulemit mõjutas negatiivselt T1 projektiga seonduv 6,9 miljoni suurune intressikulu. Varasemalt on T1 intressikulusid kapitaliseeritud kinnisvarainvesteeringute koosseisu – aktiivse arenduse käigus kuni 31. detsembrini 2018.
Novembri alguses tähistab T1 Mall of Tallinn oma esimest tegutsemisaastat. See aasta on meile esitanud enam väljakutseid kui esmalt prognoosisime. T1 tulemused on oluliselt mõjutanud kontserni finantstulemusi nii väiksema äri- kui puhastulemi osas ning on avaldanud mõju ka kontserni rahavoogudele. Juhtkond tegeleb aktiivselt sellega, et leida võimalusi T1 Mall of Tallinn finantskulude vähendamiseks. Tahaksin siiski rõhutada, et T1 Mall of Tallinn arendus ei ole lühiajaline projekt. Vastupidi – keskuse eluaeg on pikk ning pidevas arengus. Keskendume sellele, et luua tasakaalustatud rentnike valik ning suurendada üüritulu, kasvatades seeläbi T1 pikaajalist väärtust. Külastajate arv on märkimisväärne juba täna ja liigub kasvavas joones. On selge, et meie kliendid hindavad kõrgelt just T1 mitmekesist meelelahutuse valikut. Eeldame järgnevatel perioodidel müügitulu kasvu.
Paolo Michelozzi
Ettevõtte juht
Peamised finantsnäitajad
Ettevõtte üheksa kuu kogukäive oli 37,3 miljonit eurot, mis on 77% suurem kui võrdlusperioodil (2018 9 kuud: 21,0 miljonit eurot). Kolmanda kvartali kogukäive ulatus 14,8 miljoni euroni, kasvades võrdlusperioodi 6,0 miljoni euro kogukäibe suhtes 147%. Ettevõtte käive kinnisvara müügist sõltub elamuarenduste valmimise ajast, kuna müügitulu kajastatakse hetkel, kui sõlmitakse notariaalne müügileping ja ruumid antakse ostjale üle. Kolmanda kvartali tulemusi mõjutas positiivselt Kristina Majade ja River Breeze Residence valminud korterite aktiivne müük ning viie eluhoone valmimine Šaltinių Namai Attico arendusprojektis Vilniuses, milles enamus eelmüüke on vormistatud notariaalselt kinnitatud müügitehinguteks.
Üheksa kuu brutokasum kasvas 70% ja moodustas 11,7 miljonit eurot. Kolmanda kvartali tulemus oli 3,6 miljonit eurot, mis on 92% kõrgem kui aasta varem. Võrdlusperioodil oli brutokasum vastavalt 6,9 miljonit eurot ja 1,9 miljonit eurot. Brutokasumi määr kahanes 6% võrra võrrelduna sama perioodiga eelmine aasta.
Üheksa kuu ärikasum moodustas 6,9 miljonit eurot võrrelduna 4,8 miljoni euroga võrdlusperioodil. Kolmanda kvartali ärikasum oli 1,8 miljonit eurot ja möödunud aastal 0,4 miljonit eurot.
Üheksa kuu ja kolmanda kvartali puhaskahjum oli vastavalt 3,1 miljonit eurot ja 2,8 miljonit eurot. Võrdlusperioodil oli üheksa kuu puhaskasum 2,3 miljonit eurot ja kolmanda kvartali puhaskahjum 0,5 miljonit eurot. Puhaskahjumit mõjutas negatiivselt AS-i Tallinna Moekombinaat 6,9 miljoni suurune intressikulu (Lisa 15). Intressikulusid kapitaliseeriti kinnisvarainvesteeringute hulka aktiivse ehitusperioodi jooksul kuni
31. detsembrini 2018. Edaspidi on need kajastatud finantskuludes.
Rahavood põhitegevusest moodustasid 2019. aasta üheksa kuu jooksul 6,7 miljonit eurot võrreldes 3,4 miljoni euroga samal perioodil 2018. aastal. Kolmandas kvartalis moodustasid põhitegevuse rahavood 6,2 miljonit eurot võrreldes 0,3 miljoni euroga võrdlusperioodil.
Aktsia puhasväärtus oli 30. septembri 2019 seisuga 1,72 eurot võrreldes 1,50 euroga 30. september 2018.
Peamised finantsnäitajad
| 2019 9 kuud |
2018 9 kuud |
2019 III kvartal |
2018 III kvartal |
2018 12 kuud |
|
| Käive (tuhat EUR) | 37 283 | 21 043 | 14 771 | 5 978 | 27 991 |
| Brutokasum (tuhat EUR) | 11 740 | 6 892 | 3 561 | 1 859 | 9 576 |
| Brutokasum, % | 31% | 33% | 24% | 31% | 34% |
| Ärikasum (tuhat EUR) | 6 885 | 4 779 | 1 764 | 350 | 21 483 |
| Ärikasum % | 18% | 23% | 12% | 6% | 77% |
| Puhaskasum / -kahjum (tuhat eurot) | -3 075 | 2 279 | -2 799 | -543 | 18 056 |
| Puhaskasum / -kahjum, % | -8% | 11% | -19% | -9% | 65% |
| Kasum / -kahjum aktsia kohta (euro) | -0,05 | 0,04 | -0,05 | -0,01 | 0,30 |
| 30.09.2019 | 30.09.2018 | 31.12.2018 | |
| Varad kokku (tuhat eurot) | 243 213 | 208 798 | 245 112 |
| Kohustused kokku (tuhat eurot) | 145 549 | 123 837 | 144 374 |
| Omakapital kokku (tuhat eurot) | 97 664 | 84 961 | 100 738 |
| Võla / omakapitali suhe * | 1,49 | 1,46 | 1,43 |
| Varade tootlus, % ** | -1,4% | 1,2% | 8,6% |
| Omakapitali tootlus, % *** | -3,4% | 2,7% | 19,7% |
| Aktsia puhasväärtus, eurot **** | 1,72 | 1,50 | 1,78 |
*võla / omakapitali suhe = kohustused kokku / omakapital kokku
**varade tootlus = puhaskasum/kahjum / varad kokku (keskmine)
*** omakapitali tootlus = puhaskasum/kahjum / omakapital kokku (keskmine)
**** aktsia puhasväärtus = omakapital kokku / aktsiate arv
KONSOLIDEERITUD FINANTSARUANDED
Konsolideeritud finantsseisundi vahearuanne
| tuhandetes eurodes | 30.09.2019 | 30.09.2018 | 31.12.2018 | |
| VARAD | ||||
| Käibevara | ||||
| Raha ja raha ekvivalendid | 5 270 | 7 079 | 7 040 | |
| Lühiajalised nõuded | 1 219 | 4 055 | 2 928 | |
| Varud | 51 717 | 56 661 | 59 331 | |
| Käibevara kokku | 58 206 | 67 795 | 69 299 | |
| Põhivara | ||||
| Pikaajalised nõuded | 3 708 | 35 | 216 | |
| Materiaalne põhivara | 7 723 | 7 127 | 7 128 | |
| Kinnisvarainvesteeringud | 173 219 | 133 530 | 168 145 | |
| Immateriaalne põhivara | 357 | 311 | 324 | |
| Põhivara kokku | 185 007 | 141 003 | 175 813 | |
| VARAD KOKKU | 243 213 | 208 798 | 245 112 | |
| KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL | ||||
| Lühiajalised kohustused | ||||
| Lühiajalised võlakohustused | 43 621 | 8 184 | 10 328 | |
| Ostjate ettemaksed | 2 059 | 5 171 | 5 707 | |
| Lühiajalised võlad tarnijatele | 8 418 | 11 662 | 11 939 | |
| Maksukohustused | 218 | 181 | 357 | |
| Lühiajalised eraldised | 1 300 | 642 | 852 | |
| Lühiajalised kohustused kokku | 55 616 | 25 840 | 29 183 | |
| Pikaajalised kohustused | ||||
| Pikaajalised võlakohustused | 87 359 | 91 177 | 112 009 | |
| Muud pikaajalised kohustused | 1 043 | 4 688 | 1 039 | |
| Edasilükkunud tulumaksukohustus | 1 414 | 2 003 | 2 004 | |
| Pikaajalised eraldised | 117 | 129 | 139 | |
| Pikaajalised kohustused kokku | 89 933 | 97 997 | 115 191 | |
| KOHUSTUSED KOKKU | 145 549 | 123 837 | 144 374 | |
| Emaettevõtte aktsionäridele kuuluv omakapital | ||||
| Aktsiakapital nimiväärtuses | 11 338 | 11 338 | 11 338 | |
| Ülekurss | 5 661 | 5 661 | 5 661 | |
| Kohustuslik reservkapital | 1 134 | 1 082 | 1 082 | |
| Ümberhindluse reserv | 3 262 | 3 262 | 3 262 | |
| Eelmiste perioodide jaotamata kasum | 76 725 | 59 944 | 59 944 | |
| Aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum | -2 734 | 2 320 | 16 827 | |
| Emaettevõtte aktsionäridele kuuluv omakapital kokku | 95 386 | 83 607 | 98 114 | |
| Mittekontrolliv osalus | 2 278 | 1 354 | 2 624 | |
| OMAKAPITAL KOKKU | 97 664 | 84 961 | 100 738 | |
| KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL KOKKU | 243 213 | 208 798 | 245 112 | |
Konsolideeritud koondkasumi vahearuanne
| tuhandetes eurodes | 2019 9 kuud |
2018 9 kuud |
2019 III kv. |
2018 III kv. |
2018 12 kuud |
| JÄTKUVAD TEGEVUSVALDKONNAD | |||||
| Äritulud | |||||
| Müügitulu | 37 283 | 21 043 | 14 771 | 5 978 | 27 991 |
| Müüdud toodete ja teenuste kulu | -25 543 | -14 151 | -11 210 | -4 119 | -18 415 |
| Brutokasum | 11 740 | 6 892 | 3 561 | 1 859 | 9 576 |
| Turustuskulud | -487 | -706 | -193 | -247 | -1 336 |
| Üldhalduskulud | -4 338 | -4 037 | -1 563 | -1 714 | -5 427 |
| Muud äritulud | 56 | 2 679 | 6 | 470 | 18 839 |
| Muud ärikulud | -86 | -49 | -47 | -17 | -169 |
| Ärikasum | 6 885 | 4 779 | 1 764 | 351 | 21 483 |
| Finantstulud | 3 | 3 | 1 | 1 | 4 |
| Finantskulud | -10 074 | -2 548 | -4 502 | -887 | -3 473 |
| Kasum / -kahjum enne tulumaksu | -3 186 | 2 234 | -2 737 | -535 | 18 014 |
| Tulumaks | 111 | 45 | -62 | -8 | 42 |
| Perioodi puhaskasum / -kahjum | -3 075 | 2 279 | -2 799 | -543 | 18 056 |
| Aruandeperioodi puhastulemi jaotus: | |||||
| Emaettevõtte omanikele kuuluv osa | -2 735 | 2 320 | -2 605 | -550 | 16 827 |
| Mittekontrolliv osalus | -340 | -41 | -194 | 7 | 1 229 |
| Aruandeperioodi koondkasum / -kahjum kokku | -3 075 | 2 279 | -2 799 | -543 | 18 056 |
| Aruandeperioodi puhastulemi jaotus: | |||||
| Emaettevõtte omanikele kuuluv osa | -2 735 | 2 320 | -2 605 | -550 | 16 827 |
| Mittekontrolliv osalus | -340 | -41 | -194 | 7 | 1 229 |
| Perioodi kasum / -kahjum aktsia kohta (euro) | -0,05 | 0,04 | -0,05 | -0,01 | 0,30 |
Konsolideeritud rahavoogude vahearuanne
| tuhandetes eurodes | 2019 9 kuud |
2018 9 kuud |
2019 III kvartal |
2018 III kvartal |
2018 12 kuud |
| Põhitegevuse rahavood | |||||
| Aruandeperioodi puhaskasum / -kahjum | -3 075 | 2 279 | -2 799 | -543 | 18 056 |
| Korrigeerimised: | |||||
| Materiaalse ja immateriaalse põhivara kulum | 294 | 158 | 100 | 54 | 214 |
| Kasum põhivara müügist | 0 | -4 | 0 | 0 | -4 |
| Kasum kinnisvarainvesteeringu müügist | 0 | -418 | 0 | -418 | -418 |
| Põhivara väärtuse muutus | 0 | 0 | 0 | 0 | -13 |
| Kinnisvarainvesteeringute väärtuse muutus | 0 | -1 910 | 0 | 0 | -17 995 |
| Finantstulud ja –kulud | 10 071 | 2 545 | 4 501 | 885 | 3 469 |
| Edasilükkunud tulumaksu muutus | -590 | -55 | -413 | 0 | -54 |
| Muud mitterahalised muutused (netosumma) | 2 446 | 16 827 | 2 396 | 2 790 | 15 458 |
| Muutused käibevahendites: | |||||
| Lühiajalistes nõuetes ja ettemaksetes | -1 785 | 842 | -826 | -894 | 1 781 |
| Varudes | 7 591 | -18 637 | 6 180 | -2 001 | -21 307 |
| Kohustustes ja ettemaksetes | -8 154 | 1 301 | -2 786 | -227 | -128 |
| Eraldistes | -15 | 502 | -39 | 612 | -107 |
| Põhitegevuse rahavood kokku | 6 783 | 3 430 | 6 314 | 258 | -1 048 |
| Rahavood investeerimistegevusest | |||||
| Materiaalse põhivara soetamine | -201 | -166 | -35 | -76 | -206 |
| Immateriaalse põhivara soetamine | -46 | -7 | -21 | -7 | -24 |
| Laekumised põhivara müügist | 0 | 336 | 0 | 0 | 336 |
| Kinnisvarainvesteeringute soetamine | -5 496 | -31 084 | -859 | -8 898 | -47 786 |
| Laekumised kinnisvarainvesteeringute müügist | 0 | 0 | 0 | 0 | 1 000 |
| Saadud intressid | 3 | 3 | 1 | 1 | 4 |
| Rahavood investeerimistegevusest kokku | -5 740 | -30 918 | -915 | -8 980 | -46 676 |
| Rahavood finantseerimistegevusest | |||||
| Dividendimakse | 0 | -850 | 0 | 0 | -850 |
| Konverteeritavate võlakirjade lunastamine | 0 | -3 | 0 | -3 | -9 |
| Mitte-konverteeritavate võlakirjade lunastamine | -600 | -640 | -300 | -640 | -640 |
| Saadud laenud | 15 917 | 33 474 | 2 529 | 10 960 | 56 923 |
| Tagastatud laenud | -12 639 | -5 509 | -5 063 | -754 | -7 496 |
| Kapitalirendi tagasimaksed | -129 | 0 | -44 | 0 | 0 |
| Makstud intressid | -3 362 | -2 222 | -1 354 | -473 | -3 481 |
| Deponeeritud summa laenu tagamiseks | -2 000 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Rahavood finantseerimistegevusest kokku | -2 813 | 24 250 | -4 232 | 9 090 | 44 447 |
| Raha ja raha ekvivalentide muutus | -1 770 | -3 238 | 1 168 | 368 | -3 277 |
| Raha ja raha ekvivalendid perioodi alguses | 7 040 | 10 317 | 4 102 | 6 711 | 10 317 |
| Raha ja raha ekvivalendid perioodi lõpus | 5 270 | 7 079 | 5 270 | 7 079 | 7 040 |
